Phần II - Ph&#226;n loại c&#225;c chỉ b&#225;o kỹ thuật v&#224; &#253; nghĩa
Trong Phần I, QM Capital đ&#227; giới thiệu về c&#225;c loại chỉ b&#225;o xu hướng v&#224; động lượng. Tiếp tục chuỗi b&#224;i viết, trong phần II n&#224;y, QM Capital sẽ giới thiệu về 2 loại chỉ b&#225;o kh&#244;ng k&#233;m phần quan trọng: Chỉ b&#225;o biến động v&#224; chỉ b&#225;o khối lượng.
1. Chỉ b&#225;o về sự biến động
Chỉ b&#225;o về sự biến động gi&#250;p đo lường tốc độ biến động của gi&#225; cả tr&#234;n thị trường t&#224;i ch&#237;nh, kh&#244;ng ph&#226;n biệt hướng di chuyển của gi&#225;. Bằng c&#225;ch ph&#226;n t&#237;ch sự thay đổi gi&#225; trong một khoảng thời gian nhất định, c&#225;c chỉ b&#225;o biến động kh&#244;ng chỉ gi&#250;p x&#225;c định c&#225;c thời điểm c&#243; khả năng cao xảy ra sự ph&#225; vỡ, m&#224; c&#242;n b&#225;o hiệu c&#225;c cơ hội tiềm năng khi thị trường di chuyển mạnh mẽ ra khỏi c&#225;c mức gi&#225; b&#236;nh thường.
1.1. Dải Bollinger
Nhận diện sự ph&#225; vỡ: Dải Bollinger c&#243; thể gi&#250;p nhận diện c&#225;c điểm ph&#225; vỡ khi gi&#225; t&#224;i sản vượt qua c&#225;c dải tr&#234;n hoặc dưới.
Đ&#225;nh gi&#225; t&#236;nh trạng qu&#225; mua hoặc qu&#225; b&#225;n: Khi gi&#225; cả đạt đến dải tr&#234;n, t&#224;i sản c&#243; thể được coi l&#224; qu&#225; mua v&#224; c&#243; thể sắp xảy ra một sự đảo ngược gi&#225;. Ngược lại, khi gi&#225; chạm dải dưới, t&#224;i sản c&#243; thể qu&#225; b&#225;n v&#224; cũng c&#243; khả năng đảo ngược.
X&#225;c định xu hướng v&#224; bi&#234;n độ: Dải Bollinger kh&#244;ng chỉ gi&#250;p nhận biết c&#225;c đột ph&#225; m&#224; c&#242;n cung cấp th&#244;ng tin về phạm vi giao dịch tiềm năng của một t&#224;i sản. Trong giai đoạn thị trường đi ngang, c&#225;c dải thường hẹp lại, b&#225;o hiệu rằng một sự đột ph&#225; mạnh c&#243; thể sắp xảy ra.
1.2. Chỉ b&#225;o Khoảng dao động thực tế trung b&#236;nh (ATR)
Đặt lệnh dừng lỗ: Bằng c&#225;ch sử dụng ATR để x&#225;c định mức độ biến động th&#244;ng thường của t&#224;i sản, c&#225;c nh&#224; giao dịch c&#243; thể đặt mức dừng lỗ xa hơn một ch&#250;t so với ATR để tr&#225;nh bị loại bỏ khỏi vị thế do biến động gi&#225; ngắn hạn b&#236;nh thường.
X&#225;c định quy m&#244; vị thế: Khi biết được mức độ biến động, c&#225;c nh&#224; đầu tư c&#243; thể điều chỉnh quy m&#244; vị thế của họ để ph&#249; hợp với mức độ chấp nhận rủi ro c&#225; nh&#226;n v&#224; mục ti&#234;u đầu tư.
Ph&#226;n t&#237;ch xu hướng thị trường: Mặc d&#249; kh&#244;ng phải l&#224; c&#244;ng cụ x&#225;c định xu hướng ch&#237;nh, ATR c&#243; thể cung cấp th&#244;ng tin gi&#225; trị về sức mạnh của xu hướng hiện tại.
2. Chỉ b&#225;o về khối lượng
Chỉ b&#225;o về khối lượng được sử dụng để đ&#225;nh gi&#225; sức mạnh của một xu hướng dựa tr&#234;n khối lượng cổ phiếu được giao dịch
Khối lượng giao dịch l&#224; yếu tố cốt l&#245;i cho thấy mức độ quan t&#226;m của c&#225;c nh&#224; đầu tư đối với một t&#224;i sản nhất định; một sự gia tăng khối lượng giao dịch trong một xu hướng tăng gi&#225; cho thấy sự nhiệt t&#236;nh tăng cao, trong khi khối lượng thấp c&#243; thể b&#225;o hiệu sự thiếu vững chắc trong xu hướng đ&#243;.
2.1. Chỉ b&#225;o Chaikin Oscillator
Nhận diện xu hướng v&#224; x&#225;c định xu hướng đảo chiều: Khi Chaikin Oscillator di chuyển dương v&#224; tăng l&#234;n, điều đ&#243; cho thấy &#225;p lực mua đang mạnh v&#224; c&#243; thể l&#224; dấu hiệu của xu hướng tăng. Ngược lại, khi n&#243; di chuyển &#226;m v&#224; giảm xuống, điều đ&#243; cho thấy &#225;p lực b&#225;n đang tăng l&#234;n, c&#243; thể b&#225;o hiệu một đảo ngược xu hướng giảm.
X&#225;c nhận sự ph&#225; vỡ : Trong trường hợp xu hướng của gi&#225; v&#224; Chaikin Oscillator c&#249;ng hướng, điều n&#224;y cung cấp một x&#225;c nhận mạnh mẽ cho sự ph&#225; vỡ. V&#237; dụ, nếu gi&#225; ph&#225; vỡ mức kh&#225;ng cự đi l&#234;n v&#224; Chaikin Oscillator cũng tăng, điều n&#224;y x&#225;c nhận sự ph&#225; vỡ v&#224; tăng cường t&#237;nh hợp lệ của t&#237;n hiệu mua.
2.2. Chỉ b&#225;o Khối lượng c&#226;n bằng (OBV)
X&#225;c định xu hướng: Nếu OBV tăng l&#234;n, điều đ&#243; cho thấy lực mua đang chiếm ưu thế v&#224; gi&#225; cổ phiếu c&#243; thể sắp tăng. Ngược lại, nếu OBV giảm, lực b&#225;n đang mạnh hơn v&#224; gi&#225; c&#243; thể sẽ giảm.
T&#236;m mức hỗ trợ v&#224; kh&#225;ng cự: OBV cũng c&#243; thể gi&#250;p nhận diện c&#225;c mức hỗ trợ v&#224; kh&#225;ng cự bằng c&#225;ch quan s&#225;t c&#225;c điểm m&#224; tại đ&#243; OBV ngừng tăng hoặc giảm, đ&#226;y c&#243; thể l&#224; những điểm m&#224; gi&#225; cổ phiếu gặp kh&#243; khăn trong việc vượt qua.
Ph&#225;t hiện ph&#226;n kỳ: Ph&#226;n kỳ xảy ra khi gi&#225; cổ phiếu di chuyển theo một hướng v&#224; OBV di chuyển theo hướng ngược lại.

Phần II - Phân loại các chỉ báo kỹ thuật và ý nghĩa
Trong Phần I, QM Capital đã giới thiệu về các loại chỉ báo xu hướng và động lượng. Tiếp tục chuỗi bài viết, trong phần II này, QM Capital sẽ giới thiệu về 2 loại chỉ báo không kém phần quan trọng: Chỉ báo biến động và chỉ báo khối lượng.
1. Chỉ báo về sự biến động
Chỉ báo về sự biến động giúp đo lường tốc độ biến động của giá cả trên thị trường tài chính, không phân biệt hướng di chuyển của giá. Bằng cách phân tích sự thay đổi giá trong một khoảng thời gian nhất định, các chỉ báo biến động không chỉ giúp xác định các thời điểm có khả năng cao xảy ra sự phá vỡ, mà còn báo hiệu các cơ hội tiềm năng khi thị trường di chuyển mạnh mẽ ra khỏi các mức giá bình thường.
1.1. Dải Bollinger
Nhận diện sự phá vỡ: Dải Bollinger có thể giúp nhận diện các điểm phá vỡ khi giá tài sản vượt qua các dải trên hoặc dưới.
Đánh giá tình trạng quá mua hoặc quá bán: Khi giá cả đạt đến dải trên, tài sản có thể được coi là quá mua và có thể sắp xảy ra một sự đảo ngược giá. Ngược lại, khi giá chạm dải dưới, tài sản có thể quá bán và cũng có khả năng đảo ngược.
Xác định xu hướng và biên độ: Dải Bollinger không chỉ giúp nhận biết các đột phá mà còn cung cấp thông tin về phạm vi giao dịch tiềm năng của một tài sản. Trong giai đoạn thị trường đi ngang, các dải thường hẹp lại, báo hiệu rằng một sự đột phá mạnh có thể sắp xảy ra.
1.2. Chỉ báo Khoảng dao động thực tế trung bình (ATR)
Đặt lệnh dừng lỗ: Bằng cách sử dụng ATR để xác định mức độ biến động thông thường của tài sản, các nhà giao dịch có thể đặt mức dừng lỗ xa hơn một chút so với ATR để tránh bị loại bỏ khỏi vị thế do biến động giá ngắn hạn bình thường.
Xác định quy mô vị thế: Khi biết được mức độ biến động, các nhà đầu tư có thể điều chỉnh quy mô vị thế của họ để phù hợp với mức độ chấp nhận rủi ro cá nhân và mục tiêu đầu tư.
Phân tích xu hướng thị trường: Mặc dù không phải là công cụ xác định xu hướng chính, ATR có thể cung cấp thông tin giá trị về sức mạnh của xu hướng hiện tại.
2. Chỉ báo về khối lượng
Chỉ báo về khối lượng được sử dụng để đánh giá sức mạnh của một xu hướng dựa trên khối lượng cổ phiếu được giao dịch
Khối lượng giao dịch là yếu tố cốt lõi cho thấy mức độ quan tâm của các nhà đầu tư đối với một tài sản nhất định; một sự gia tăng khối lượng giao dịch trong một xu hướng tăng giá cho thấy sự nhiệt tình tăng cao, trong khi khối lượng thấp có thể báo hiệu sự thiếu vững chắc trong xu hướng đó.
2.1. Chỉ báo Chaikin Oscillator
Nhận diện xu hướng và xác định xu hướng đảo chiều: Khi Chaikin Oscillator di chuyển dương và tăng lên, điều đó cho thấy áp lực mua đang mạnh và có thể là dấu hiệu của xu hướng tăng. Ngược lại, khi nó di chuyển âm và giảm xuống, điều đó cho thấy áp lực bán đang tăng lên, có thể báo hiệu một đảo ngược xu hướng giảm.
Xác nhận sự phá vỡ : Trong trường hợp xu hướng của giá và Chaikin Oscillator cùng hướng, điều này cung cấp một xác nhận mạnh mẽ cho sự phá vỡ. Ví dụ, nếu giá phá vỡ mức kháng cự đi lên và Chaikin Oscillator cũng tăng, điều này xác nhận sự phá vỡ và tăng cường tính hợp lệ của tín hiệu mua.
2.2. Chỉ báo Khối lượng cân bằng (OBV)
Xác định xu hướng: Nếu OBV tăng lên, điều đó cho thấy lực mua đang chiếm ưu thế và giá cổ phiếu có thể sắp tăng. Ngược lại, nếu OBV giảm, lực bán đang mạnh hơn và giá có thể sẽ giảm.
Tìm mức hỗ trợ và kháng cự: OBV cũng có thể giúp nhận diện các mức hỗ trợ và kháng cự bằng cách quan sát các điểm mà tại đó OBV ngừng tăng hoặc giảm, đây có thể là những điểm mà giá cổ phiếu gặp khó khăn trong việc vượt qua.
Phát hiện phân kỳ: Phân kỳ xảy ra khi giá cổ phiếu di chuyển theo một hướng và OBV di chuyển theo hướng ngược lại.