Phần I - Ph&#226;n loại c&#225;c chỉ b&#225;o kỹ thuật v&#224; &#253; nghĩa
C&#225;c chỉ b&#225;o kỹ thuật l&#224; c&#244;ng cụ quan trọng gi&#250;p c&#225;c nh&#224; đầu tư ph&#226;n t&#237;ch xu hướng, động lượng của gi&#225; cổ phiếu. D&#249; được x&#226;y dựng dựa tr&#234;n c&#225;c c&#244;ng thức to&#225;n học đơn giản hay phức tạp, c&#225;c chỉ b&#225;o kỹ thuật thường được thể hiện dưới dạng c&#225;c đường, c&#225;c v&#249;ng tr&#234;n hoặc dưới biểu đồ gi&#225;. Ch&#250;ng cung cấp g&#243;c nh&#236;n tổng qu&#225;t về sức mạnh v&#224; hướng đi của gi&#225; trong qu&#225; khứ v&#224; hiện tại, từ đ&#243; gi&#250;p dự đo&#225;n c&#225;c khả năng biến động trong tương lai gần.

1. Chỉ b&#225;o xu hướng

1.1. Đường trung b&#236;nh động đơn giản (SMA)

SMA t&#237;nh to&#225;n gi&#225; trung b&#236;nh của một t&#224;i sản trong một khoảng thời gian x&#225;c định, từ đ&#243; gi&#250;p l&#224;m mịn c&#225;c biến động gi&#225; ngắn hạn v&#224; cung cấp c&#225;i nh&#236;n r&#245; r&#224;ng hơn về hướng đi của gi&#225; trong tương lai.

SMA gi&#250;p x&#225;c định xu hướng của thị trường. Khi gi&#225; của t&#224;i sản nằm tr&#234;n đường SMA, đ&#243; l&#224; dấu hiệu của một xu hướng tăng. Ngược lại, nếu gi&#225; nằm dưới SMA, điều đ&#243; cho thấy xu hướng giảm. Đường SMA cũng c&#243; thể hỗ trợ nhận diện điểm đảo chiều của xu hướng khi gi&#225; cắt qua đường trung b&#236;nh n&#224;y.

1.2. Parabolic Stop and Reverse (Parabolic SAR)

Parabolic SAR được hiển thị dưới dạng c&#225;c dấu chấm tr&#234;n biểu đồ gi&#225;. C&#225;c dấu chấm n&#224;y sẽ:

Nằm dưới c&#225;c thanh gi&#225; khi xu hướng l&#224; tăng v&#224; sẽ nằm tr&#234;n c&#225;c thanh gi&#225; khi xu hướng l&#224; giảm.

Khi c&#225;c dấu chấm chuyển vị tr&#237; từ tr&#234;n xuống dưới gi&#225;, hoặc ngược lại, đ&#226;y được coi l&#224; dấu hiệu cho một sự đảo ngược xu hướng, đ&#225;nh dấu điểm m&#224; nh&#224; giao dịch c&#243; thể c&#226;n nhắc để v&#224;o hoặc tho&#225;t khỏi một vị thế.

2. Chỉ b&#225;o động lượng

2.1. Chỉ b&#225;o dao động ngẫu nhi&#234;n (Stochastic Oscillator)

X&#225;c định t&#236;nh trạng qu&#225; mua v&#224; b&#225;n qu&#225; mức: Th&#244;ng thường, một gi&#225; trị %K hoặc %D tr&#234;n 80 chỉ ra rằng t&#224;i sản đang được mua qu&#225; mức, trong khi một gi&#225; trị dưới 20 cho thấy t&#224;i sản đang bị b&#225;n qu&#225; mức.

T&#237;n hiệu đảo chiều xu hướng: Khi đường %K cắt l&#234;n tr&#234;n đường %D, đ&#226;y c&#243; thể l&#224; t&#237;n hiệu mua. Ngược lại, khi đường %K cắt xuống dưới đường %D, đ&#226;y c&#243; thể l&#224; t&#237;n hiệu b&#225;n.

2.2. Chỉ b&#225;o K&#234;nh h&#224;ng h&#243;a (CCI)

Ứng dụng của CCI:

X&#225;c định t&#236;nh trạng mua v&#224; b&#225;n qu&#225; mức: Khi CCI vượt qu&#225; +100, t&#224;i sản c&#243; thể đang ở trạng th&#225;i mua qu&#225; mức, v&#224; c&#243; khả năng gi&#225; sẽ điều chỉnh giảm. Ngược lại, khi CCI giảm xuống dưới -100, t&#224;i sản c&#243; thể đang ở trạng th&#225;i b&#225;n qu&#225; mức v&#224; c&#243; khả năng gi&#225; sẽ tăng.

T&#236;m điểm đảo chiều: Sự thay đổi đột ngột của gi&#225; trị CCI từ c&#225;c mức cực đoan c&#243; thể l&#224; dấu hiệu của một sự đảo ngược gi&#225; sắp tới.

Đ&#225;nh gi&#225; sức mạnh của xu hướng: Khi CCI duy tr&#236; ở một mức cao hoặc tăng li&#234;n tục, điều n&#224;y chỉ ra rằng xu hướng đang mạnh v&#224; c&#243; khả năng tiếp tục.

Phần I - Phân loại các chỉ báo kỹ thuật và ý nghĩa
Các chỉ báo kỹ thuật là công cụ quan trọng giúp các nhà đầu tư phân tích xu hướng, động lượng của giá cổ phiếu. Dù được xây dựng dựa trên các công thức toán học đơn giản hay phức tạp, các chỉ báo kỹ thuật thường được thể hiện dưới dạng các đường, các vùng trên hoặc dưới biểu đồ giá. Chúng cung cấp góc nhìn tổng quát về sức mạnh và hướng đi của giá trong quá khứ và hiện tại, từ đó giúp dự đoán các khả năng biến động trong tương lai gần.

1. Chỉ báo xu hướng

1.1. Đường trung bình động đơn giản (SMA)

SMA tính toán giá trung bình của một tài sản trong một khoảng thời gian xác định, từ đó giúp làm mịn các biến động giá ngắn hạn và cung cấp cái nhìn rõ ràng hơn về hướng đi của giá trong tương lai.

SMA giúp xác định xu hướng của thị trường. Khi giá của tài sản nằm trên đường SMA, đó là dấu hiệu của một xu hướng tăng. Ngược lại, nếu giá nằm dưới SMA, điều đó cho thấy xu hướng giảm. Đường SMA cũng có thể hỗ trợ nhận diện điểm đảo chiều của xu hướng khi giá cắt qua đường trung bình này.

1.2. Parabolic Stop and Reverse (Parabolic SAR)

Parabolic SAR được hiển thị dưới dạng các dấu chấm trên biểu đồ giá. Các dấu chấm này sẽ:

Nằm dưới các thanh giá khi xu hướng là tăng và sẽ nằm trên các thanh giá khi xu hướng là giảm.

Khi các dấu chấm chuyển vị trí từ trên xuống dưới giá, hoặc ngược lại, đây được coi là dấu hiệu cho một sự đảo ngược xu hướng, đánh dấu điểm mà nhà giao dịch có thể cân nhắc để vào hoặc thoát khỏi một vị thế.

2. Chỉ báo động lượng

2.1. Chỉ báo dao động ngẫu nhiên (Stochastic Oscillator)

Xác định tình trạng quá mua và bán quá mức: Thông thường, một giá trị %K hoặc %D trên 80 chỉ ra rằng tài sản đang được mua quá mức, trong khi một giá trị dưới 20 cho thấy tài sản đang bị bán quá mức.

Tín hiệu đảo chiều xu hướng: Khi đường %K cắt lên trên đường %D, đây có thể là tín hiệu mua. Ngược lại, khi đường %K cắt xuống dưới đường %D, đây có thể là tín hiệu bán.

2.2. Chỉ báo Kênh hàng hóa (CCI)

Ứng dụng của CCI:

Xác định tình trạng mua và bán quá mức: Khi CCI vượt quá +100, tài sản có thể đang ở trạng thái mua quá mức, và có khả năng giá sẽ điều chỉnh giảm. Ngược lại, khi CCI giảm xuống dưới -100, tài sản có thể đang ở trạng thái bán quá mức và có khả năng giá sẽ tăng.

Tìm điểm đảo chiều: Sự thay đổi đột ngột của giá trị CCI từ các mức cực đoan có thể là dấu hiệu của một sự đảo ngược giá sắp tới.

Đánh giá sức mạnh của xu hướng: Khi CCI duy trì ở một mức cao hoặc tăng liên tục, điều này chỉ ra rằng xu hướng đang mạnh và có khả năng tiếp tục.