H&#244;m nay m&#236;nh ph&#226;n t&#237;ch về một m&#227; m&#224; gần như kh&#244;ng mấy ai để &#253;, nhưng khả năng trong tương lai sẽ l&#224; c&#225;i t&#234;n được nhắc đến nhiều: BDT
1. Ng&#224;nh nghề kinh doanh: vật liệu xd, bđs, bđs kcn
- VLXD th&#236; kh&#244;ng c&#243; g&#236; đặc sắc, DN nh&#224; nước đc giao chỉ ti&#234;u, chỉ định thầu n&#234;n k đột biến.
- BĐS chủ yếu l&#224;m khu d&#226;n cư hoặc đất nền tr&#234;n địa b&#224;n tỉnh, đa số đ&#227; b&#225;n hết, k c&#242;n dư địa.
- BĐS KCN: đ&#226;y l&#224; mảng c&#243; thể coi l&#224; g&#224; đẻ trứng v&#224;ng cho BDT trong tương lai, bắt đầu từ 2025, m&#236;nh đi s&#226;u mảng n&#224;y như sau:
+ BDT đang ph&#225;t triển KCN T&#226;n Kiều 148ha, tổng mức 1.266 tỷ. Diện t&#237;ch đất CN 101ha, TMDV 6ha. Gi&#225; đất cho thu&#234; 95usd/m2/năm trong 50 năm, ĐẶC BIỆT NGƯỜI THU&#202; PHẢI TRẢ TIỀN 1 LẦN SAU KHI K&#221; HĐ.
Tiến độ dự &#225;n đ&#227; ho&#224;n th&#224;nh GPMB, 1 số ph&#226;n khu HTKT đ&#227; xong, Trong mục chi ph&#237; XDCB dở dang Q1 thể hiện 431 tỷ cho KCN n&#224;y, c&#243; nghĩa tiến độ đạt 35%.
V&#224;o cuối 2023 đ&#227; c&#243; 1 DN k&#253; thu&#234; 25ha, l&#224; C&#244;ng ty CP SX TM Ph&#250;c Khang Hưng. Tạm t&#237;nh nếu trả tiền 1 lần th&#236; BDT sẽ nhận về gần 600 tỷ trong năm 2024 or 2025.
Vậy nếu tỷ lệ lấp đầy 100% th&#236; riếng cho thu&#234; đất CN, BDT sẽ thu về 2.400 tỷ, t&#237;nh th&#234;m 5ha TMDV 100 tỷ, BDT thu 2.500 tỷ tr&#234;n suất đầu tư 1.266 tỷ, Bi&#234;n LN 100%.
=&gt; B&#224;i to&#225;n đếm cua c&#243; vẻ ngon ăn. hihi
2. Theo BCTC Q1 v&#224; t&#224;i liệu họp ĐHCĐ, BDT đặt KH LNST +10.4 tỷ, trong khi Q1 đang -10.7 tỷ. với đ&#224; n&#224;y nếu muốn ho&#224;n th&#224;nh bắt buộc phải book 1 phần LN từ 25ha đ&#227; cho thu&#234; tại KCN T&#226;n Kiều.
3. X&#233;t TA: Phi&#234;n 21/06 xuất hiện Vol đột biến kể từ đầu năm 2023. Lực mua gấp 4 lần b&#225;n. Lực mua lớn ngay đ&#225;y d&#224;i hạn từ 2020. 2020 cũng l&#224; thời điểm BDT được ph&#234; duyệt đầu tư KCN T&#226;n Kiều. Khả năng năm nay lịch sử sẽ lặp lại khi t&#226;n Kiều sẽ ho&#224;n th&#224;nh v&#224;o đầu 2025, tỷ lệ lấp đầy dự kiến đạt 100%.
4. X&#233;t yếu tố phụ, mấy phi&#234;n nay CP c&#243; sở hữu Nh&#224; nước chạy như ngựa, t&#237;m kh&#244;ng điểm mua. T&#244;i lọc tất cả m&#227; c&#243; yếu tổ NN chỉ c&#242;n m&#227; n&#224;y l&#224; đ&#225;p ứng ti&#234;u ch&#237; về thi&#234;n thời địa lợi nh&#226;n ho&#224;.
H&#244;m nay ăn Sỉu trận Ph&#225;p - H&#224; Lan n&#234;n l&#234;n b&#224;i muộn cho AE tham khảo. Ch&#250;c AE đầu tư th&#224;nh c&#244;ng. Theo d&#245;i em để c&#249;ng chia sẻ, giao lưu nha.

Hôm nay mình phân tích về một mã mà gần như không mấy ai để ý, nhưng khả năng trong tương lai sẽ là cái tên được nhắc đến nhiều: BDT
1. Ngành nghề kinh doanh: vật liệu xd, bđs, bđs kcn
- VLXD thì không có gì đặc sắc, DN nhà nước đc giao chỉ tiêu, chỉ định thầu nên k đột biến.
- BĐS chủ yếu làm khu dân cư hoặc đất nền trên địa bàn tỉnh, đa số đã bán hết, k còn dư địa.
- BĐS KCN: đây là mảng có thể coi là gà đẻ trứng vàng cho BDT trong tương lai, bắt đầu từ 2025, mình đi sâu mảng này như sau:
+ BDT đang phát triển KCN Tân Kiều 148ha, tổng mức 1.266 tỷ. Diện tích đất CN 101ha, TMDV 6ha. Giá đất cho thuê 95usd/m2/năm trong 50 năm, ĐẶC BIỆT NGƯỜI THUÊ PHẢI TRẢ TIỀN 1 LẦN SAU KHI KÝ HĐ.
Tiến độ dự án đã hoàn thành GPMB, 1 số phân khu HTKT đã xong, Trong mục chi phí XDCB dở dang Q1 thể hiện 431 tỷ cho KCN này, có nghĩa tiến độ đạt 35%.
Vào cuối 2023 đã có 1 DN ký thuê 25ha, là Công ty CP SX TM Phúc Khang Hưng. Tạm tính nếu trả tiền 1 lần thì BDT sẽ nhận về gần 600 tỷ trong năm 2024 or 2025.
Vậy nếu tỷ lệ lấp đầy 100% thì riếng cho thuê đất CN, BDT sẽ thu về 2.400 tỷ, tính thêm 5ha TMDV 100 tỷ, BDT thu 2.500 tỷ trên suất đầu tư 1.266 tỷ, Biên LN 100%.
=> Bài toán đếm cua có vẻ ngon ăn. hihi
2. Theo BCTC Q1 và tài liệu họp ĐHCĐ, BDT đặt KH LNST +10.4 tỷ, trong khi Q1 đang -10.7 tỷ. với đà này nếu muốn hoàn thành bắt buộc phải book 1 phần LN từ 25ha đã cho thuê tại KCN Tân Kiều.
3. Xét TA: Phiên 21/06 xuất hiện Vol đột biến kể từ đầu năm 2023. Lực mua gấp 4 lần bán. Lực mua lớn ngay đáy dài hạn từ 2020. 2020 cũng là thời điểm BDT được phê duyệt đầu tư KCN Tân Kiều. Khả năng năm nay lịch sử sẽ lặp lại khi tân Kiều sẽ hoàn thành vào đầu 2025, tỷ lệ lấp đầy dự kiến đạt 100%.
4. Xét yếu tố phụ, mấy phiên nay CP có sở hữu Nhà nước chạy như ngựa, tím không điểm mua. Tôi lọc tất cả mã có yếu tổ NN chỉ còn mã này là đáp ứng tiêu chí về thiên thời địa lợi nhân hoà.
Hôm nay ăn Sỉu trận Pháp - Hà Lan nên lên bài muộn cho AE tham khảo. Chúc AE đầu tư thành công. Theo dõi em để cùng chia sẻ, giao lưu nha.

Thợ Săn Dòng Tiền

Phùng Huy

Gió Đông

HOLDING OTP

Tuệ Minh

NVD Money

Cục Cứt Thần Bí

TUAN map

Tuong Pham Dinh

Đầu Tư Công